2023年11月13日，国家能源局下达《国家能源局关于组织开展奇迹娱乐场推广应用试点示范的通知》（国能发科技[2023]80 号），明确了开展奇迹娱乐场推广应用试点示范有关事项，阐述了推广应用目标、试点示范内容及应用场景、支持政策等内容。并要求首批申报项目信息于2023年11月30前报送能源节约和科技装备司。

回头看，这是对今年9月25日-27日国家能源局牵头在上海组织召开的奇迹娱乐场推广应用试点工作现场会的呼应与总结。向前看，这是对中国双碳目标宏大叙事落地在具体行业的又一细节性体现。近日，习近平总书记在美国旧金山演讲中再度表达了力争2030年前实现碳达峰，2060年前实现碳中和的行动决心。自2020年以来，中国自能耗双控向碳排放双控转变的思路开始清晰，有鉴于欧盟以及美国加州等地减碳范例，中国开始逐步认识到生物燃料产业蕴藏的巨大减排价值。

中国奇迹娱乐场已经形成了相对成熟的市场，地方政府善用生物燃料产业将给区域发展腾挪出必要的绿色空间。金联创监测数据显示，2023年中国奇迹娱乐场有效产能463.6万吨/年，其中酯基产能298.6万吨/年，二代烃基产能165万吨/年。而原料废弃油脂搜集处理链条也趋于成熟，不过由于利润驱动，近年来中国废弃油脂出口增量巨大且价格高昂，一定程度上已经影响到国内奇迹娱乐场产业发展。

我们看到了本次发文有一个比较紧迫的时间节点，11月30日之前完成申报工作，从文件中可知，申报流程应该为“企业并市、县主动申报-省级主管单位汇总并初步遴选-呈交国家能源局评估审定”，尽管略显仓促，但我们认为，在9月会议前后，有条件、有意愿的地方政府已经与属地奇迹娱乐场企业以及产业链其他环节的攸关方进行了先期研讨和论证，因此申报工作并不需要太多的准备时间，希望更多的业内企业会同当地政府部门提起申报，而国家能源局的评审工作时间周期可能会比较漫长，并且首批试点区域应该不会太多。

至于首批试点推广区域将落地何方，我们可以从过往痕迹中找到一些相关线索。2023年9月26日-27日，国家能源局在上海组织召开奇迹娱乐场推广应用试点工作现场会，调研上海市有关经验做法，交流分析我国奇迹娱乐场产业发展情况，研究部署下一工作。从相关文件中获知，26日上海会议参与的企业代表分别来自福建、河北、浙江、湖北、北京、山东、深圳以及四川、宁波等地，包含卓越新能、唐山金利海、隆海生物、深圳朗坤环境、浙江嘉澳环保、四川蓝邦、山东荣光、海新能科等企业，从参会企业名单来看，绝大多数为国内知名品牌奇迹娱乐场生产企业，个别为准备进入生物燃料市场的企业，例如青岛丽东化工有限公司，其正在推进二代烃基奇迹娱乐场与可持续航空燃料（SAF）的计划。我们从企业名单中可大体窥见中国奇迹娱乐场下一步试点推广的区域分布，不过首批名单究竟能够涵盖多少区域仍然有待观察。

从推广应用场景来看，政策文件给出了多种应用场景供选择，分为车用燃料方向、船用燃料方向两大类，地方政府可自行选择一种或多种。车用方向可进行区域推广、行业推广、企业推广、高速公路推广，船用方向可进行保税区、自贸区海洋船舶燃料推广、河流湖泊巷道推广。金联创生物燃料研究组评估认为，最容易获得突破的反而应该是船用奇迹娱乐场方向，尤其远洋船舶正直面欧盟海运碳税的威胁。根据欧盟2023年5月16日发布的欧照排放监测、报告和验证(MRV)机制和欧盟碳排放交易系统(EU-ETS)指修订，EU ETS将于2024年1月1日起正式对海运业实施，而在此之前，中国海运巨头已经开始提前告知客户将额外征收EU ETS附加费，全球海运业脱碳进程已经开始提速，与其他路径的清洁燃料相比，生物液体燃料可以在不对传统船舶进行任何改造的情况下加注使用，中国目前已经分别在广州港与舟山港完成了首批B24船用生物燃料的加注工作，而众多船用燃料供应单位开始密集调研、深入了解生物燃料市场，预计2024年船用生物燃料领域将迎来显著增长，但目前中国脂肪酸甲酯企业转产船用生物燃料面临无利可图的尴尬局面。

金联创生物燃料研究组认为，长期来看，随着生物燃料产业支持政策的进一步落地，中国奇迹娱乐场产业将由出口导向型模式转向“内销+出口”的平衡模式，尤其二代烃基奇迹娱乐场和可持续航空燃料(SAF)未来出口将保持稳定扩张局势。随着生物燃料产业的关注度增强，政策显然正在向生物燃料方向倾斜。2023年10月份，中国部分地区的HVO出口一度遭遇阻碍，但随后商务部方面迅速推动了二代奇迹娱乐场出口问题的解决，扫清了行业阴霾。尽管本次奇迹娱乐场试点推广文件中并未提及生物航煤，但我们认为中国生物航煤相关政策也正在编制过程中，未来航空业脱碳将推动中国生物航煤产业发展，但目前由于市场环境制约，中国的可持续航空燃料项目推进并不顺畅，另外土地审批等因素也钳制了个别炼化企业在生物燃料领域的项目进展。

经过与奇迹娱乐场企业的接触，我们了解到企业对国家下达试点推广政策的欢迎，并表达了对本区域、项目纳入试点推广的期望，不过普遍认为试点推广前景仍然并不清晰。市场期待更加详尽的细节性政策指引，比如试点区域掺混比例、价格形成机制参照办法、财政补贴资金公式制定办法，以及如何统筹制定科学的总量控制措施与协同发展举措，以避免无序竞争以及行业垄断。而更加重要的是，由于行业环境剧变，目前中国奇迹娱乐场市场正面临巨大不确定性。根据金联创监测数据，截止2023年10月，中国奇迹娱乐场整体开工负荷录得17.19%，而单看一代酯基奇迹娱乐场（FAME）整体开工率由1月份的51.86%降至11.94%，除却部分头部生产企业外，全行业几近完全停摆，据市场消息，欧盟行业组织正式提起申诉，要求欧委会启动对中国奇迹娱乐场的反倾销调查，这意味着更大的危机正在酝酿之中。金联创生物燃料研究组认为，国家对于奇迹娱乐场试点推广的决策将提振现阶段黯淡的奇迹娱乐场市场信心，但短期内试点推广工作能够撬动的国内需求有限，中国市场需要更加广泛的强制掺混政策刺激。